SPOT VE VADELİ İŞLEM FİYATLARININ VARYANSLARI ARASINDAKİ NEDENSELLİK TESTİ

dc.contributor.author	PEKKAYA, Mehmet
dc.contributor.author	ÇEVİK, Emrah İsmail
dc.date.accessioned	2015-09-30T14:17:28Z	NULL
dc.date.available	2015-09-30T14:17:28Z	NULL
dc.date.issued	2007
dc.identifier.uri	http://hdl.handle.net/20.500.12397/1505	NULL
dc.description.abstract	Finansal piyasalarda meydana gelen dalgalanmalar yatırımcılar ve özellikle de işletmeler açısından risk yönetiminin ve vadeli işlemlerin önemini artırmaktadır. Vadeli ile spot piyasalar arasındaki etkileşim, spot ve vadeli işlemlerin fiyatının belirlenmesinde önemli bir role sahiptir. Dolayısıyla bu çalışmada VOB'ta işlem gören İMKB100 Endeksi, ABD doları ve Euro vadeli işlem (futures) fiyatlarının spot fiyatları ile nedenselliği incelenmiştir. İlişkiyi belirleyebilmek amacıyla Cheung ve Ng (1996) tarafından geliştirilen dinamik nedensellik testi uygulanmıştır. Dinamik nedensellik testinden elde edilen sonuçlara göre, İMKB100 Endeks modelinde spot vadeli işlemi etkilemekte, döviz modellerinde ise vadeli işlem fiyatların spot fiyatları etkilediği sonucuna ulaşılmıştır.	en_US
dc.language.iso	tr	en_US
dc.publisher	Dokuz Eylül Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi	en_US
dc.subject	Dinamik Nedensellik, ARMA-GARCH, Vadeli işlem-Spot ilişkisi.	en_US
dc.title	SPOT VE VADELİ İŞLEM FİYATLARININ VARYANSLARI ARASINDAKİ NEDENSELLİK TESTİ	en_US
dc.title.alternative		en_US
dc.type	Article	en_US